העיקרון הכלכלי הבסיסי ביותר שקובע מחירים: כשביקוש עולה על ההיצע המחיר עולה, וכשההיצע עולה על הביקוש המחיר יורד.
בשוק ההון, מחיר מניה בכל רגע נתון הוא פשוט הנקודה שבה כמות הקונים המוכנים לשלם מחיר מסוים נפגשת עם כמות המוכרים המוכנים למכור באותו מחיר. חדשות טובות מגדילות ביקוש (יותר אנשים רוצים לקנות) ומעלות מחיר; חדשות רעות מגדילות היצע (יותר אנשים רוצים למכור) ומורידות מחיר. עקרון זה נמצא בבסיס כמעט כל תופעה בשוק - מבועות ספקולטיביות ועד קריסות, וגם מסביר תופעות כמו short squeeze, שבו מחסור פתאומי בהיצע מזניק מחיר בחדות.
כשחברה מפרסמת דוח רבעוני שעולה משמעותית על הציפיות, ביקוש למניה שלה קופץ במהירות מול היצע קבוע יחסית של מוכרים - והמחיר מזנק כדי לאזן בין הצדדים.